Đường trung bình động - Moving Average ( MA )

Khái niệm: 

     

- Đường trung bình động (MA) là thước đo khách quan về xu hướng thị trường qua dữ liệu giá và thời gian, thông thường được tính theo giá đóng cửa và có thể được điều chỉnh sử dụng theo giá cao nhất hoặc giá thấp nhất, hoặc giá trung bình hoặc giá đóng cửa gia quyền.

Phân loại và công thức tính: 

     - Đường trung bình động có nhiều loại song có 3 loại thông dụng nhất là Đường trung bình động giản đơn (Simple Moving Average) và Đường trung bình động hàm mũ (Exponential Moving Average) và Đường trung bình động gia quyền (Weighted Moving Average). Thông thường chúng ta thường sử dụng hai dạng của đường MA, phổ biến nhất là SMA và EMA, riêng WMA thì ít người biết đến vì công thức tính phức tạp hơn và độ nhạy bén của WMA chậm hơn hai đường kể trên. Sau đây tôi sẽ chỉ cho bạn công thức tính của 2 đường SMA và EMA: 

* Công thức tính của SMA:

     - Đây là đường trung bình động cơ bản nhất, nó được tính dựa trên giá đóng của của n nến trong cùng một khung thời gian ở quá khứ rồi chia cho n nến đó , để hình thành nên đường SMA . Cụ thể SMA = (A1 + A2 +…+ A n) / n trong đó A1, A2… An là giá đóng cửa.

* Công thức tính của EMA:

     - EMA là một đường trung bình động có tính phức tạp hơn. Công thức tính EMA: (giá hôm nay X EMA%) + [giá trị EMA hôm qua X (1-EMA%)] Trong đó EMA% = 2/(n + 1) với n là số ngày quan sát. Ví dụ EMA% cho 5 ngày sẽ là 2/(5 +1) = 33.3%

Đặc điểm và ý nghĩa:

     - Đường trung bình động là các đường có “tính trễ” . Lý do là nó chỉ dựa vào giá đóng cửa của nến trong phiên giao dịch đó. Cũng có nghĩa là dù trong phiên đó giá giao động như nào đi nữa thì sự dịch chuyển của đường MA chỉ thực sự bắt đầu khi mà mở cửa phiên giao dịch tiếp theo, điều này có thể dẫn tới hiện tượng lỡ mất những điểm vào lệnh đẹp cho những trader thích lướt song. Tuy nhiên MA cũng góp phần giúp cho trader rèn luyện khả năng chịu đựng và tính kiên nhẫn khi giao dịch, điều này cũng khá tốt, khuyên chân thành là các trader mới cũng như cũ nên học tập tinh thần này để giao dịch có hiệu quả hơn.

     - Tiếp theo có thể thấy vì các đường MA cơ bản là giá đóng của của nến, nên nó cũng đại diện cho những mức kháng cự và hỗ trợ. Nhược điểm của vấn đề này ở chỗ chỉ đo được mức độ thay đổi về giá đóng cửa giữa các phiên mà chưa thực sự đo được diễn biến của trong các phiên để có cái nhìn chính xác về biên độ giao động hàng ngày, điều này thực sự nguy hiểm cho trader vì nó liên quan rất lớn tới việc tính toán biên độ giao dịch, tính toán trong việc quản lý vốn trước khi tiến hành hoạt động buy/sell.

     - Các bạn có thể quan sát thấy ở 2 hình trên có một điều thú vị đó là : đường SMA trơn hơn đường EMA, cũng có nghĩa là nó linh động hơn EMA, khắc phục được một chút về đặc điểm “tính trễ” của đường MA.

Lời khuyên 

     - Với đặc tính trễ của đường trung bình động (MA), nên để giao dịch hiệu quả khi chỉ sử dụng MA thì trader nên lựa chọn phương pháp giao dịch trung và dài hạn. Tất nhiên việc gì cũng có tính hai mặt, nên việc sử dụng MA hiệu quả với phương pháp giao dịch trung và dài hạn, trader nên quan tâm them đến vấn đề quản lý vốn. Phần này sẽ được trình bày ở các chuyên mục kế tiếp. Lưu ý rằng mọi chiến lược giao dịch với MA sẽ được chia sẻ cụ thể trong chuyên mục chiến lược cơ bản.